債券策略的私募基金以債券為投資對(duì)象，主要控制產(chǎn)品凈值的回撤。股票策略以股票為主要投資標(biāo)的，通過股票多空策略來降低風(fēng)險(xiǎn)。事件驅(qū)動(dòng)策略則是通過分析重大事件發(fā)生前后對(duì)投資標(biāo)的影響不同而進(jìn)行的套利。市場中性策略則是同時(shí)構(gòu)建多頭和空頭頭寸以對(duì)沖市場風(fēng)險(xiǎn)。

在選股方面，私募管理人具有較多心得，但債券策略容易受到利率變化的影響。管理期貨被稱之為最“分散”的策略，而跨市場套利則要求進(jìn)行復(fù)合投資。趨勢投資、并購重組等都是私募機(jī)構(gòu)關(guān)注的領(lǐng)域。

在FOF產(chǎn)品方面，存在三個(gè)劣勢：雙重收費(fèi)、需要額外支付給期貨公司管理費(fèi)用、容易發(fā)生流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)。MOM是在FOF的基礎(chǔ)上發(fā)展衍生出的新型組合基金投資策略。MOM與直接認(rèn)購其他基金的FOF類似，也存在劣勢。但隨著中國金融市場的逐漸完善與私募行業(yè)的快速發(fā)展，越來越多的私募也開始關(guān)注和參與這一市場。